גלובס - עיתון העסקים של ישראלאתר נגיש

בלחץ הבנקים: תשובה מממש נדל"ן בישראל לאחר ששווי החזקותיו בדלק נחתך בכ-3 מיליארד שקל מתחילת השנה

בעל השליטה בקבוצת דלק חתם על זיכרון דברים למכירת 71% ממניותיה של חברת אלעד מגורים החדשה, שהייתה אמורה להנפיק אג"ח לציבור, לידי חברת ישראל קנדה תמורת 205 מיליון שקל

יצחק תשובה / צילום: יוסי כהן
יצחק תשובה / צילום: יוסי כהן

בלחץ הבנקים, איש העסקים יצחק תשובה מתחיל לממש נכסים פרטיים שבבעלותו: לאחר ירידה של יותר מ-50% במניית קבוצת דלק , שנמצאת בשליטתו, מתחילת מרץ, וצניחה של יותר מ-70% מתחילת השנה - שהעמידה את שווי החזקותיו בחברה על כ-1 מיליארד שקל (לעומת כ-4 מיליארד שקל בתחילת השנה), נדרש תשובה על ידי הבנקים להתחיל ולממש נכסים כדי להגדיל את הבטוחות שהעמיד כנגד חובותיו הפרטיים.

הבוקר דווח כי תשובה חתם על זיכרון דברים מחייב ומותנה למכירת 71% ממניותיה של חברת אלעד מגורים (וכ-74% מזכויות ההצבעה בחברה) בתמורה ל-205 מיליון שקל. הרוכשת בעסקה היא חברת הנדל"ן היזמי ישראל קנדה, שנמצאת בשליטת ברק רוזן ואסף טוכמאייר.

העסקה משקפת שווי של 290 מיליון שקל לאלעד מגורים החדשה, וכוללת גם אופציות Put ו-Call לשני הצדדים, שמימוש אחת מהן יוביל למכירת יתרת המניות שבידי תשובה. אם אופציות אלה ימומשו, תחזיק ישראל קנדה ב-95.7% ממניות אלעד מגורים החדשה וב-100% מזכויות ההצבעה בה. ביתרת המניות ימשיך להחזיק רונן יפו, מנכ"ל אלעד ישראל מגורים החדשה.

הנפקת האג"ח מוטלת בספק

הירידה החדה בשווי מניותיו של תשובה בקבוצת דלק (המשמשות בטוחה להלוואה מבנק הפועלים) גורמת לדאגה במערכת הבנקאית. מצבת החובות הפרטיים של איש העסקים עומדת, על פי הערכות, על 1.5 מיליארד שקל - ככל הידוע, בעיקר לבנקים הפועלים, מזרחי טפחות ודיסקונט. הבנקים, כאמור, מעוניינים בחיזוק הבטוחות כנגד ההלוואה, בהתאם לקובננטים שנקבעו מבעוד מועד, ולהחזרים שיקטינו את היקף החוב. 

ישראל קנדה פועלת בתחום הנדל"ן למגורים בישראל ונסחרת בבורסה לפי שווי של 1.4 מיליארד שקל, לאחר גל הירידות האחרון. אלעד מגורים החדשה, שנמצאת בבעלותו של תשובה, עוסקת גם היא בתחום הנדל"ן למגורים בישראל. באחרונה הגישה אלעד מגורים החדשה תשקיף לגיוס של כ-100 מיליון שקל באמצעות הנפקה ראשונה של איגרות חוב לציבור. עם זאת, המשבר הנוכחי בשוק ההון, והירידות החדות שנרשמו בשוק האג"ח הקונצרניות בפרט, ובאלה של החברות מקבוצת תשובה בכלל, העמידו בספק את יכולתה של החברה להשלים את ההנפקה.

יפו, מנכ"ל אלעד ישראל מגורים החדשה, אמר הבוקר: "נמשיך להצעיד את החברה ליעדים חדשים יחד עם קבוצת ישראל קנדה ויצחק תשובה. אני מודה לתשובה על האמון ועל הפיכתה של החברה לחברה מובילה ובעלת חזון מרשים, ויחד עם ישראל קנדה, שהיא אחת החברות הגדולות והמובילות בישראל, נמשיך לשרת את ציבור הלקוחות המסור שלנו ולהוביל את החברה".

אלעד מגורים החדשה הוקמה בדצמבר 2019, כשלחברה נוצקה פעילות שהועברה מהחברה האחות, אלעד ישראל מגורים, שהוקמה ב-1968 והקימה עד היום כ-25 אלף יחידות דיור בישראל. בעבר היתה אלעד מגורים חברה בת של דלק נדל"ן, שקרסה והגיעה להסדר חוב ב-2012. במסגרת ההסדר ספגו מחזיקי האג"ח של החברה "תספורת" של כ-65% על חוב של 2.1 מיליארד שקל. 

לאלעד מגורים החדשה ארבעה פרויקטים בבנייה, שני פרויקטים בתכנון, וכן עתודות קרקע להקמת חמישה פרויקטים נוספים. רשימת הפרויקטים של החברה הנמכרת אינה כוללת את מלוא הנכסים והפרויקטים של קבוצת יצחק תשובה בתחום הנדל"ן בישראל. כך למשל, פרויקט מגדלי היוקרה "פארק בבלי" ופרויקט "מגדלי חוף הכרמל" בחיפה, השייכים לתשובה, אינם נכללים בחברה הנמכרת.

עם הפרויקטים שמבצעת כיום החברה הנמכרת נמנים "פארק תל אביב", "אורבן פארק ראשונים" בראשון לציון, "אלעד בית וגן" בירושלים, וכן מגדל המשרדים "ויה טאואר" בכפר סבא, שבו היא מחזיקה ב-51%. בפרויקטים אלה מקימה החברה הנמכרת 986 יחידות דיור ו-31.4 אלף מ"ר של משרדים ומסחר. 

שני הפרויקטים שבתכנון כוללים הקמה של עוד 73 יחידות דיור ב"אורבן פארק" ראשון לציון והקמה של 292 יחידות דיור (אם אפשרות להגדלה ב-20%) בפרויקט "מכבי יפו" הסמוך לרחוב היינריך היינה ביפו. עתודות הקרקע של החברה כוללות קרקע נוספת בסמוך לפארק דרום בתל אביב, וכן שותפויות בקרקעות בהוד השרון, במגרשים נוספים ליד רחוב היינריך היינה ביפו, באור יהודה ובשדרות רוטשילד בתל אביב.

מניית ישראל קנדה זינקה בתגובה לדיווח

הרוכשת בעסקה, חברת ישראל קנדה, מתמקדת בהקמת פרויקטים, ייזום וניהול קבוצות רכישה, נדל"ן יזמי (השקעה בקרקעות) בישראל וברוסיה ונדל"ן מניב. בפברואר האחרון הקימה החברה גם חברת מלונאות.

ישראל קנדה נמצאת בתקופה של רצף עסקאות משמעותיות כבר תקופה לא קצרה, ובין השאר, חתמה באחרונה על הסכם לרכישת חברת הבנייה מנרב פרויקטים מידיה של מנרב אחזקות, שנמצאת בשליטת אברהם קוזניצקי. את רכישת מנרב פרויקטים, תמורת 596 מיליון שקל, תבצע ישראל קנדה בשיתוף עם משפחת נקש.

בתגובה להודעה היום זינקה מניית ישראל קנדה בכ-10%, לאחר שביום שני (יום המסחר האחרון לפני פורים) השלימה צניחה של 35% מתחילת 2020. את תשעת החודשים הראשונים של 2019 סיימה ישראל קנדה ברווח נקי של 88.5 מיליון שקל, בהמשך לרווח נקי של 39.2 מיליון שקל שרשמה ב-2018 כולה. 

עוד כתבות

קריסת גשר פרנסיס סקוט קי בבולטימור / צילום: ap, Steve Helber

אמריקה סופקת כפיים וחוששת: עד כמה חסינים הגשרים שלה?

את הגשר בבולטימור הפילה ספינת ענק של 95 אלף טונות ● זו הייתה כנראה, אם כי לא בטוח, תוצאה בלתי נמנעת - הגשר קיבל ציון "מניח את הדעת" לפני שלוש שנים ● הנשיא ביידן רשאי לטעון שהשקעת טריליון דולר בשיקום תשתית מגינה על אמריקה מפני אסונות רבים כאלה

עינת גנון / צילום: בר שניר

פרויקט הענק מתעכב: עוד פרישה מהמרוץ לניהול רשות המטרו

עינת גנון, סמנכ"לית הרשות להתחדשות עירונית, הודיעה על פרישה מהמרוץ לניהול רשות המטרו, לאחר שלאחרונה גם צחי דוד, סגן הממונה על התקציבים באוצר לשעבר, הסיר את מועמדותו לתפקיד ● כעת נותר מועמד אחד לבחירה, והמכרז עומד בפני ביטול

הורים לילדים שגילם עד שלוש יקבלו החל מתלוש השכר הקרוב תוספת של נקודות זיכוי / אילוסטרציה: Shutterstock

הטבת המס הגדולה שהבטיחה הממשלה נכנסה לתוקף. מה יקרה לנטו שלכם?

הורים לילדים שגילם עד שלוש יקבלו החל מתלוש השכר הקרוב תוספת של נקודות זיכוי, אשר תגדיל להם את ההכנסה הפנויה ● ואולם, מומחים טוענים כי הטבת המס לא תשפיע על מי שבאמת זקוק לה

קרן כהן חזון, מנכ''לית ובעלת השליטה בתורפז / צילום: ששון משה

תורפז רוכשת יצרני חומרי טעם בלגית-גרמנית תמורת 48 מיליון דולר

תורפז צפויה לרכוש את קבוצת קלאריס & ווילך באמצעות חברת הבת שלה - פיט ● החברה מייצרת חומרי הגלם היחודיים לתחום הבשר והאפייה ומחזור המכירות שלה הסתכם ב-35.1 מיליון דולר ב-2023

חברת הסייבר הישראלית Coro (קורו) / צילום: CORO

המשבר בהייטק נגמר? סטארט-אפ ישראלי שני מודיע בתוך שבוע על גיוס של 100 מיליון דולר

חברת קורו (Coro) הישראלית, העוסקת במכירת מערכות סייבר לעסקים קטנים ובינוניים, הודיעה על גיוס של 100 מיליון דולר ● ככל שנודע, כספי הגיוס כולם הושקעו בחברה ולא בקניית מניות מיזמים או משקיעים קודמים ● כל הגיוס התבצע מקרנות הון סיכון זרות

ביתן אינטל בגרמניה / צילום: Shutterstock

אינטל תכננה להשקיע 86 מיליארד דולר באירופה. סטארט־אפ קטן מקשה עליה

קרב פטנטים שחברת שבבים קטנה מנהלת נגד אינטל בגרמניה עשוי לחבל בתוכניות של הענקית באירופה כולה ● ניצחון משמעותי לתביעה נרשם החודש, עם הוצאת צו מניעה זמני נגד מכירת כמה מעבדים של אינטל ● השאלה הגדולה: האם ייפתחו משפטים דומים ביבשת?

הסכם אינו נדרש כתנאי עבור זוגות במערכות יחסים כאלה ואחרות / צילום: Shutterstock, Viacheslav Lopatin

זוג הקפיא עוברים ואז נפרד. האם האישה תוכל להשתמש בהם?

כשלושה עשורים לאחר פרשת נחמני, בתי המשפט עדיין נאלצים לדון בתביעות בלתי אפשריות לגבי גורלם של עוברים מוקפאים ● מן הראוי היה לחייב כל זוג שפונה לבצע הפריה חוץ-גופית, לחתום על הסכם שמתייחס לאפשרות הריאלית של פרידה במהלך הזמן שחולף בין יצירת העוברים המוקפאים לבין השימוש בהם

מערכת ReDrone של אלביט / צילום: אלביט מערכות

הנקמה של פוטין בהודו, ומערכת יירוט הרחפנים החדשה של אלביט

אלביט הציגה ללקוחות אירופאיים את מערכת היירוט המתקדמת שלה, אלג'יריה מצאה מענה בסין מול עוצמת המל"טים מתוצרת ישראל, ארה"ב שמה את מבטחה בלייזר, והנקמה של פוטין בראש ממשלת הודו • השבוע בתעשיות הביטחוניות

אסף גולדברג, מנכ''ל סלייס עד לאחרונה / איור: גיל ג'יבלי

בדיקת אי הסדרים בעיצומה, אז איך זה שאפשר להפקיד חיסכון לכל ילד בסלייס

רשות שוק ההון מצאה לאחרונה אי סדרים חמורים בהתנהלותו של בית ההשקעות סלייס ● למרות זאת, באתר הביטוח הלאומי סלייס מוצגת כאפשרות להפקדת כספים בתוכנית "חיסכון לכל ילד" ● עד תחילת מאי לא ניתן יהיה למשוך כספים מקופות סלייס, אך הרגולטור לא מודאג

צילומים: נועם מושקוביץ-דוברות הכנסת, אייל רדושיצקי, עיבוד: טלי בוגדנובסקי

כועסים על היציאה לפגרה, אבל הבעיה עמוקה מזה

הבנקים כביכול תחת אש, אבל לא צפויים לספוג ריקושטים כבדים ● פגרת הכנסת מעוררת ביקורת, אבל לא היא הבעיה ● והטעם לפגם בפרס על צילום העיתונות ● זרקור על כמה עניינים שעל הפרק

בנימין נתניהו ואריה דרעי / צילום: עמוס בן גרשום, לע''מ

דרעי: "בג"ץ מתעמר בלומדי התורה, אות קין", גנץ: "בג"ץ פסק את המובן מאליו" | התגובות הפוליטיות על צו הביניים

הפוליטיקאים הגיבו על החלטת בג"ץ שקיבל את עמדת היועמ"שית ● גולדקנופף: "אות קלון וביזיון, ניאבק בכל דרך על זכותו של כל יהודי ללמוד תורה ולא נתפשר" ● דרעי: "מבין את הלוחמים שלא רוצים לשרת עכשיו בצבא" ● גנץ: "הגיעה העת שהממשלה תעשה את המובן מאליו"

איל וולדמן / צילום: נועם מושקוביץ, דוברות הכנסת

שר החינוך התקפל ולאיל וולדמן יוענק פרס ישראל

לפני מספר שבועות הודיע שר החינוך יואב קיש כי הוא מבטל את טקס פרס ישראל, זאת בין היתר על רקע הפרסומים כי אחד מן הזוכים הוא היזם איל וולדמן ● כעת, חזר בו קיש מעמדתו והוא מכריז כי הטקס יתקיים כסדרו בשדרות ● ומי עוד בין הזוכים?

משה ארבל, שר הפנים / צילום: מארק ישראל סלם - הג'רוזלם פוסט

בעקבות חשיפת גלובס: השר ארבל קורא לנתניהו לאפשר כניסת פועלי בניין פלסטינים לישראל

שר הפנים מציין במכתבו: "גוברות ההערכות כי אלפי פועלים פלסטיניים מיהודה ושומרון מועסקים שלא כדין בענף" ● הוא קורא לראש הממשלה לבחון הסדרה של הכנסת הפועלים לישראל, בין היתר על ידי בחינה פרטנית של כל פועל והגבלת גיל

מנכ''ל האוצר שלומי הייזלר בוועידת מרכז הנדל''ן באילת / צילום: נאו מדיה

מנכ"ל האוצר נגד מנהל רשות המסים: "מס דירה שלישית ירחיק משקיעים משוק הנדל"ן"

לפי מנכ"ל האוצר, שלומי הייזלר, החזרת "מס דירה שלישית" כבר בתקציב הקרוב לא נמצאת על הפרק ● על הביקורת שהעביר ינקי קוינט בכנס התשתיות של גלובס בשבוע שעבר, הוא עונה: "אמירות חמורות ואין בהן דבר וחצי דבר. באוצר יש אנשים מופלאים" ● וזו התוכנית שלו למלא את קופת המדינה, נוכח הגירעון המחמיר

ייצור השבבים / צילום: Shutterstock, Golubovy

חברות השבבים הישראליות שמשלמות על הקשחת הכללים

ביטול רכישת חברת שבבים ישראלים על ידי הענקית האמריקאית קוואלקום מתווספת לנסיגת אינטל מרכישת טאואר אשתקד ● לפי מומחים, מדובר במגמה מתעצמת של הקשחת העמדות מצד רגולטורים בעולם ● "חברות צריכות להתחיל לחשוב מראש על אלטרנטיבות", הם אומרים

קבינט המלחמה. ללא נשים במוקד קבלת ההחלטות / צילום: קובי גדעון-לע''מ

המלחמה חושפת את אוכלוסיית הנשים לסיכונים חריגים. איך אפשר להתמודד איתם?

מדור "המוניטור" של גלובס והמרכז להעצמת האזרח עוקב אחר ביצוע החלטות ממשלה משמעותיות ● הפעם, בשיתוף שדולת הנשים, על האתגרים שמציבה המלחמה בפני נשים ● נשים סובלות יותר מהיעדר ביטחון אישי וכלכלי - ובכל זאת הן לא נמצאות במוקד קבלת ההחלטות

אייל בן סימון, מנכ''ל הפניקס / צילום: יחצ ענבל מרמרי

יום לפני הפקיעה: אייל בן סימון מימש אופציות של הפניקס בהיקף של 1.65 מיליון שקל

מנכ"ל הפניקס וסמנכ"ל הכספים שלו מימשו יחד 170 אלף אופציות במחיר של 37.48 שקל למניה ● המימוש בוצע יום לאחר שהחברה דיווחה על תוצאותיה הכספיות לשנת 2023, רווח של 1.1 מיליארד שקל המשקף תשואה להון של 10.5%

ביתן של קבוצת צ'אנגן בתערוכת מכוניות בסין / צילום: ap, Ng Han Guan

קבוצת הרכב השלישית בגודלה בסין בדרך לישראל

משלחת בכירה של צ'אנגן (Changan) סינית נערכת לייצא לישראל, הכניסה של החברה לישראל היא חלק ממהלך ההתרחבות הגלובלית שעליו הכריזה השנה ● מרצדס E קלאס והקרוסאובר של פורד: הדגמים החשמליים שבדרך ● השבוע בענף הרכב

איציק וייץ, מנכ''ל קבוצת קרסו מוטורס / צילום: אלעד גוטמן

המספרים חושפים: כך הפך מותג בנזין סיני אלמוני למכרה הזהב של קבוצת קרסו

הכתבה הזו היתה הנצפית ביותר השבוע בגלובס ועל כן אנחנו מפרסמים אותה מחדש כשירות לקוראינו ● מהדוח השנתי של יבואנית הרכב עולה כי המותג צ'רי, שמכירותיו זינקו ב-2023, הקפיץ את נתח השוק שלה וסייע לה להציג רווח מכובד בתקופה קשה ● אבל ל"אסטרטגיה הסינית" הזו, שמשנה בצורה משמעותית את הפוקוס העסקי של הקבוצה, יש מחיר - ובראשו דריסת מותגים ותיקים

מתחם חזית הים בחיפה / הדמיה: מן-שנער-יעד אדריכלים

נסגר המכרז הראשון של רמ"י בחזית הים בחיפה: כמה תשלם הזוכה?

יורו ישראל זכתה במכרז של רמ"י על קרקע של 23 דונם, להקמת 500 יחידות דיור ושטחי מסחר באחד מהמתחמים המסקרנים בישראל ● החברה תשלם על הקרקע, הסמוכה לבית החולים רמב"ם בחיפה, כ-205 מיליון שקל כולל הוצאות פיתוח