גם קרנות ההשתלמות והפוליסות המשתתפות ברווחים חגגו ברבעון הראשון

בסיכום הרבעון, ל-25 קרנות תשואה גבוהה מ-8%, כאשר 16 קרנות הציגו תשואה דו-ספרתית של עד 20.9%.

עם זאת, כפי שהדגשנו גם בדירוג קופות הגמל, מוקדם לפתח שאננות ולצפות שהביצועים המרשימים של השוק בשבעת השבועות האחרונים - במהלכם המעו"ף עלה בכ-22% - יימשכו בהמשך השנה.

במקום הראשון בדירוג הקרנות הגדולות לחודש מארס נמצאת אנליסט השתלמות כללי, עם תשואה חודשית של 5.34%, הגבוהה ביותר מכל הקרנות, ותשואה מצטברת של 17.5% מתחילת השנה.

אנליסט מובילה - וגובה 1.18% לשנה

אנליסט, המנהלת 1.4 מיליארד שקל, הציגה בשנת 2008 ביצועים גרועים ביותר וסיימה אותה עם תשואה של 27.91%-. לחוסך שהחזיק בקרן בתחילת 2008 סכום של 100 אלף שקל נותרו היום 84,705 שקל.

כדי להחזיר את המצב לקדמותו, לתחילת 2008, על הקרן לעלות עוד 18%. ועוד לא דיברנו על דמי ניהול: אנליסט גבתה בשנת 2008 דמי ניהול בשיעור של 1.18%.

במקום השני קרן השתלמות השנייה בגודלה, כנרת, המנהלת 4.3 מיליארד שקל. עד תחילת אפריל הייתה כנרת בבעלות פריזמה, וכעת עברה לבעלות פסגות. לכנרת תשואה מצטברת של 11.47%, לאחר שעלתה במארס ב-2.96%.

אבל עמיתי כנרת לא מתלהבים מהתשואות. מתחילת השנה עזבו את כנרת 400 מיליון שקל, שהם 9.5% מנכסי הקרן. זאת, בשעה שבכל שנת 2008 יצאו מהקרן 19% מהנכסים. במארס לבדו יצאו מהקרן 94 מיליון שקל.

למקום השלישי עלתה אקסלנס השתלמות עם תשואה של 10.8%. במקום הרביעי נמצאת הלמן אלדובי השתלמות עם תשואה של 10.44%, ואחריה כלל ביטוח השתלמות (10.30%), דש השתלמות (9.85%) ואסף של אקסלנס (9.37%).

בתחתית נמצאות קה"ל של מגדל שוקי הון (8.88%) ומנורה השתלמות מהנדסים (7.01%). קה"ל, נזכיר, היא קרן ההשתלמות הגדולה ביותר, המנהלת 6.9 מיליארד שקל, והיא איבדה מתחילת השנה 300 מיליון שקל.

בראש הקטנות: קרן תנודתית

במקום הראשון בדירוג חודש מארס של הקרנות הקטנות, המנהלות מעל 300 מיליון שקל, נמצאת פלטיניום ביג אפיקים. הקרן של מגדל שוקי הון, המנהלת 343 מיליון שקל, צברה מתחילת השנה תשואה של 20.96%.

מדובר בקרן תנודתית ומאוד לא סולידית, המחזיקה 57% מנכסיה באג"ח קונצרניות, כאשר 29.8% מהנכסים מושקעים באג"ח בדירוג נמוך או לא מדורגות.

בשנת 2008 השיגה הקרן תשואה של 24.12%-, וכדי להחזיר לעמיתיה את ההפסד עליה לעלות עוד 9%. לא מיותר להזכיר כי הקרן גבתה בשנת 2008 דמי ניהול בשיעור של 1.57%, השניים בגובהם מכל קרנות ההשתלמות המדורגות.

במקום השני נמצאת הקרן של ילין לפידות, עם תשואה של 15.94%, לאחר שהשיגה במארס תשואה של 4.45% - הגבוהה ביותר מבין כל קרנות ההשתלמות הקטנות.

במקום השלישי נמצאת מיטב השתלמות (14.77%), ואחריה תבור - כעת של פסגות (13%) ופסגות השתלמות כללי (11.91%). בהמשך הדירוג איפקס השתלמות (11.76%), פרפקט השתלמות ופלטיניום השתלמות כללי של מגדל שוקי הון (11.03%).

בתחתית הדירוג דש אקונומיסט, המנהלת 901 מיליון שקל, עם תשואה של 7.99%, אחריה מגדל השתלמות (7.05%), ואחרונה פרפקט קלאסי הסולידית, עם תשואה של 4.15%. *