סקירת המסחר: דיווחים שוטפים, מגמות, מדדים, שערי מניות, אג"ח, מט"ח וסחורות והמלצות אנליסטים
23:00
נעילה אדומה בוול סטריט, ואפשר להגיד אפילו שחורה. המסחר התאפיין במימושים כבדים שהחלו אתמול בלילה לאחר פרסום הדוחות המאכזבים של גוגל וטסלה ושלחו את מדד נאסד"ק לירידה של 3.6% ו- S&P 500 לירידה של 2.3%, לשניים זה היום הגרוע ביותר מאז 2022. דאו ג'ונס ירד ב-1.2%.
למניית גוגל היה זה היום הכי גרוע מאז סוף ינואר השנה, אז נפלה ב-7.5%, למרות שעקפה את הציפיות המשקיעים התאכזבו ממההכנסות של יו טיוב. טסלה נפלה בכ-12% ביומה הגרוע ביותר מאז 25 לינואר.
הירידות אצל השתיים הובילו לירידות חדות גם אצל ענקיות הטכנולוגיה הנוספות ובעיקר אנבידיה ומטא , גם מיקרוסופט ירדה. תעודת הסל SOXX על מניות השבבים השילה 5.2%
מדד המניות הקטנות ראסל 2000 ירד ב-1.5% בלבד, אך מתחילת החודש הוסיף כ-8%, דאו ג'ונס עלה ב-2% באותה תקופה בעוד S&P 500 השיל 0.4% ונאסד"ק 2%.
22:24
זה כנראה יהיה היום הכי גרוע של השנה - הדוחות של גוגל וטסלה הציתו מימושים חדים בוול סטריט - נאסד"ק יורד ב-3.4%, דאו ג'ונס יורד ב-1% ו-S&P 500 ב-2%, מדד ראסל יורד ב-1.5%.
ענקיות הטכנולוגיה יורדות היום בחדות ובעיקר טסלה , אנבידיה , מיקרוסופט וגוגל .
ולמרות הירידות היום, עונת הדוחות מסתמנת כטובה - יותר מרבע מהחברות במדד S&P 500 דיווחו את תוצאות הרבעון השני וכ-80% מהן עקפו את ציפיות האנליסטים, לפי נתונים מפאקטס.
בבנק אוף אמריקה מסמנים, נוכח הציפיות שגברו בשוק להורדת ריבית מצד הפד, לבחירתו האפשרית של דונלד טראמפ לנשיאות ארה"ב ול"נחיתה רכה" של הכלכלה האמריקאית, שלושה אפיקי השקעה.
בשוק האג"ח בבנק אוף אמריקה סבורים כי השקעה באפיק עשויה לסייע בגידור תנודתיות לא צפויה במחצית השנייה של השנה, בין אם בשל הפתעות ברמות האינפלציה או בשל נחיתה קשה יותר שתציג הכלכלה האמריקאית - ביחס לציפיות הנוכחיות.
בשוק המניות בבנק אוף אמריקה מזכירים ענפים שסבלו מירידות ערך, בהם חברות המשקיעות בנדל"ן וחברות ביוטכנולוגיה, כבעלי פוטנציאל.
לפי נתוני הבנק, לאפיקי האג"ח בסיכון גבוה (High Yield) נרשמו בשבוע החולף הזרמות ההון הגדולות ביותר מנובמבר 2023, ולקרנות המשקיעות בזהב - שקבע במהלך השבוע רמת שיא, נרשמו הזרמות ההון הגדולות ביותר ממארס 2022.
21:03
הירידות בוול סטריט לא עוצרות - נאסד"ק יורד ב-2.9%, דאו ג'ונס יורד ב-0.8% ו-S&P 500 ב-1.8%, מדד ראסל משיל לעומת המדדים הגדולים רק 0.5% לאחר עלייה של כ-10% מתחילת החודש.
בתוך כל האדום דווקא חברת האנרגיה הירוקה אנפייז אנרג'י מזנקת במסחר למרות שלא עמדה בציפיות האנליסטים בדוחות הרבעון השני. למרות זאת, חברת האנרגיה הסולארית סיפקה תחזית אופטימית בתוך סביבה מאתגרת לחברות האנרגיה הסולארית. בחברה רואים שיפור בשוק האמריקאי ובפרט בקליפורניה הם רואים "אור בקצה המנהרה".
19:53
יום אדום בוול סטריט. נאסד"ק יורד ב-2.9%, דאו ג'ונס יורד ב-0.8% ו-S&P 500 ב-1.5%, מדד ראסל משיל לעומת המדדים הגדולים רק 0.3%.
תעודת הסל SOXX על מניות השבבים צוללת במסחר ב-3.8%. הסיבה - הדוח המאכזב של גוגל מוריד היום את מניות השבבים - גוגל דיווחה בין היתר על עלייה בהשקעות במערכות ענן ובינה מלאכותית ביותר מ-90% אבל לא העלתה את תחזית הרווח במישור הזה, אנבידיה , AMD וברודקום רושמות ירידות חדות.
למרות שכל מניות השבבים יורדות, אחת, טאואר סמיקונ' עולה ביותר ב-5%. החברה פרסמה את תוצאותיה הכספיות לרבעון. המכירות ברבעון השני של 2024 הסתכמו ב-351 מיליון דולר, עליה של 24 מיליון דולר בהשוואה ל-327 מיליון דולר ברבעון הראשון של 2024. הרווח הנקי ברבעון השני של 2024 הסתכם ב-53 מיליון דולר. הרווח הנקי רשם עליה של 8 מיליון דולר בהשוואה לרווח נקי בסך 45 מיליון דולר ברבעון הראשון של 2024.
בתוך כך, בחודשיים האחרונים מכר מנכ"ל אנבידיה ג'נסן הואנג מכר ממניותיו בחברה, ורק השבוע 840 אלף מניות בחברה בשווי של 54 מיליון דולר. הואנג מנצל את שער המניה הגבוה אליו נסקה המנייה שהכפילה את עצמה השנה ונסקה ב-2,700% בחמש השנים האחרונות.
מאז תחילת יוני מכר הואנג 2.8 מיליון מניות, כל המכירות נעשות במכירה עיוורת בתוכנית שנמסרת מראש לרשות וזאת כדי למנוע ניגוד עניינים או מסחר במידע פנים. בסך הכל בתוכנית של הואנג מכירה של 6 מיליון מניות, מחציתם כבר נמכרה, היתר בחודשים הקרובים. יש לציין שזהו אך חלק קטן ממניותיו בחברה - 850 מיליון מניות.
18:55
המסחר באירופה ננעל לפני שעה קלה בירידות שערים - דאקס ירד ב-0.9%, קאק ב-1.2% והפוטסי הבריטי ב-0.2%.
בוול סטריט אין שיפור - נאסד"ק יורד ב-2.5%, דאו ג'ונס יורד ב-0.8% ו-S&P 500 ב-1.5%, מדד ראסל משיל לעומת המדדים הגדולים רק 0.3%. מניות הטכנולוגיה הגדולות מושכות היום את השווקים למטה ובראשןטסלה ואלפאבית (גוגל) לאחר הדוחות המאכזבים שלהן.
גם שתיים אחרות - ויזה וספקית תפוחי האדמה לאמב ווסטון הולדינגס מעיבות על המדדים.
אחר הצהריים כצפוי הוריד הבנק המרכזי של קנדה את הריבית ב-0.25% ל-4.75%.
17:55
הירידות בוול סטריט ממשיכות ואף מחריפות - נאסד"ק יורד ב-2.3%, דאו ג'ונס יורד ב-0.8% ו-S&P 500 ב-1.5%, מדד הראסל 2000 בירידה צנועה יחסית של 0.3% ובסך הכל הוסיף לערכו 10% בחודש האחרון.
רווחי ענקית האשראי ויזה עלו אמנם לעומת הרבעון המקביל בשנה שעברה, אך לא עמדו בציפיות האנליסטים.
16:58
מניות הטכנולוגיה הגדולות מושכות את המדדים למטה, ובעיקר את נאסד"ק שיורד ב-1.9%, דאו ג'ונס יורד ב-0.8% ו-S&P 500 ב-1.3%. טסלה ואלפאבית , חברת האם של גוגל יורדות לאחר הדוחות המאכזבים שפרסמו השתיים אתמול לאחר הנעילה.
ענקית הטלקום AT&T עולה לאחר שעקפה בדוחות הרבעון השני את ציפיות האנליסטים מה גם שהעלתה את הציפיות לשנה כולה. מספר המנויים של החברה עלה ב-420 אלף, הרבה מעל הצפי שעמד על 285 אלף בלבד.
16:32
מניות הטכנולוגיה הגדולות מושכות את המדדים למטה, ובעיקר את נאסד"ק שיורד ב-1.4%, דאו ג'ונס יורד ב-0.4% ו-S&P 500 ב-0.9%. טסלה ואלפאבית , חברת האם של גוגל יורדות לאחר הדוחות המאכזבים שפרסמו השתיים אתמול לאחר הנעילה.
אלפאבית הציגה אמנם דוח רבעוני חזק בו עקפה את שורת הרווח וההכנסות שהסתכמו בכ-85 מיליארד דולר. מנגד, החברה פספסה את התחזיות המוקדמות מהכנסות מפרסומות ביוטיוב. עיקר האכזבה נבע מההכנסות מפרסומות.
אצל טסלה ההכנסות ברבעון עלו רק ב-2% ל-25.5 מיליארד דולר, אמנם עקפה את תחזיות האנליסטים לרבעון השני אך פספסה את הצפי בשורת הרווח. אחרי תקופה של טלטלות ומומנטום שלילי נראה היה שהמניה עשתה קאמבק
צ'ק פוינט מזנקת היום לשיא כל הזמנים והפכה להיות הישראלית בעלת שווי השוק הגבוה ביותר בוול סטריט, זאת לאחר הדוח הרבעוני - הרווח למניה עמד על 2.17 דולר למניה לעומת צפי של 2.16% וזאת על הכנסות של 627 מיליון דולר לעומת צפי של 623 מיליון. ברבעון השלישי צופה החברה להכנסות של בין 615 ל-650 מיליון דולר - אמצע הטווח. הרווח צפוי להיות בין 2.19 דולר למניה ל-2.29 דולר למניה.
היום גם פורסם שנדב צפריר, מנכ"ל טים8 (Team8) ומפקד 8200 לשעבר, מונה למנכ"ל החברה ויחליף את גיל שויד, שימונה ליו"ר. צפריר, שנבחר על ידי דירקטוריון החברה לתפקיד המנכ"ל החדש, ייכנס לתפקיד בחודש דצמבר. בנוסף הוא יצורף לדירקטוריון החברה, בכפוף לאישור בעלי המניות.
כיום משמש צפריר בן ה-53 כשותף מייסד בקרן ההשקעות טים8 שהשקיעה בחברות סייבר ותוכנה ארגונית. בין השנים 2005 ל-2008 שימש כמפקד יחידת המודיעין 8200. הוא משמש כיו"ר חברת הסייבר קלארוטי שעוסקת באבטחת מתקנים קריטיים, ומאז 2019 מכהן כיו"ר משותף של סולאראדג'.
15:53
קונגלומרט האופנה הצרפתי LVMH פיספסה את תחזית האנליסטים ברבעון השני, בעיקר בגלל ההאטה בביקוש בסין, הפרסום גרר גם מניות אופנה נוספות לירידות כגון קריסטיאן דיור, קרינג, הוגו בוס והרמס.
15:01
טאואר יורדת בכ-3% במסחר המוקדם בוול סטריט לאחר שפרסמה את תוצאותיה הכספיות לרבעון. המכירות ברבעון השני של 2024 הסתכמו ב-351 מיליון דולר, עליה של 24 מיליון דולר בהשוואה ל-327 מיליון דולר ברבעון הראשון של 2024. הרווח הנקי ברבעון השני של 2024 הסתכם ב-53 מיליון דולר. הרווח הנקי רשם עליה של 8 מיליון דולר בהשוואה לרווח נקי בסך 45 מיליון דולר ברבעון הראשון של 2024.
13:11
המגמה השלילית באירופה נמשכת בעקבות המגמה האדומה בחוזים העתידיים בארה"ב.
על רקע הסנטימנט השלילי, אלפאבית (גוגל) הציגה אמש תוצאות מעורבות, ובשורה התחתונה הדוחות היו רחוקים מלספק את המשקיעים. בהמשך לכך, מניית החברה יורדת ביותר מ-3% במסחר המוקדם.
גם טסלה , צוללת בכ-8% במסחר המוקדם לאחר שהציגה דוח רבעוני מאכזב אמש בו פספסה את הצפי המוקדם בשורת הרווח.
10:28
יום המסחר באירופה מתנהל לפי שעה בירידות שערים. הדאקס יורד ב-0.7%, הפוטסי הבריטי משיל מערכו 0.4% והקאק הצרפתי יורד ב-1.2%.
08:46
הבוקר באסיה, המדדים המרכזיים נסחרים במגמה שלילית. הניקיי יורד ב-1.1%, ההנג סנג משיל מערכו 0.6%, בורסת שנגחאי יורדת ב-0.1% ומדד הקוספי יורד ב-0.4%.
בארה"ב, החוזים העתידיים יורדים הבוקר.
אמש בוול סטריט, המדדים המרכזיים ננעלו בירידות קלות. הנאסד"ק ירד ב-0.1%, ה-S&P 500 השיל מערכו 0.2% ומדד הדאו ג'ונס ירד בשיעור דומה.
במסגרת עונת הדוחות, אלפאבית , חברת האם של גוגל, היא ענקית הטכנולוגיה הראשונה שדיווחה על תוצאותיה לרבעון השני של השנה בעונה הנוכחית, ולפי התוצאות שנחשפו אמש, המומנטום החיובי צפוי להמשיך גם ברבעון החדש. החברה דיווחה על הכנסות של 84.74 מיליארד דולר לרבעון השני, גבוה במעט מעל לצפי האנליסטים של 84.35 מיליארד דולר.
● שובו של "מסחר-טראמפ" הן חדשות טובות לשווקים? כלל לא בטוח
הרווח למניה עלה ל- 1.89 דולר, גבוה מעל התחזית שצפתה רווח של 1.85 דולר למניה. לשם השוואה, בשנה שעברה עמדו ההכנסות לרבעון השני על 74.6 מיליארד דולר והרווח למניה על 1.44 דולר.
עם זאת, ההכנסות מפרסומות מיוטיוב פספסו את התחזיות המוקדמות כאשר הסתכמו בכ-8.66 מיליארד דולר לעומת התחזיות המוקדמות שעמדו על 8.93 מיליארד דולר. מניית החברה ירדה בכ-2% במסחר המאוחר.
● אנבידיה בדרך למטה? המחקר שטוען - אלו 25 המניות שבסכנה
טסלה , יצרנית המכוניות החשמליות, דיווחה כי הכנסות החברה הסתכמו בכ-25.5 מיליארד דולר, ובכך עקפה את תחזיות האנליסטים שעמדו על כ- 24.77 מיליארד דולר. בתקופה המקבילה אשתקד, הכנסות החברה עמדו על 24.93 דולרים. עם זאת, הרווח למניה עמד על 52 סנט לעומת הצפי המוקדם שעמד על רווח של 62 סנט למניה.
לצד זאת, טסלה דיווחה כי מכירות הרכב ירדו ב-7% ל-19.9 מיליארד דולר לעומת 21.27 מיליארד דולר ברבעון המקביל אשתקד. בהמשך לכך, מניית טסלה צללה בכ-7% במסחר המאוחר אמש (ג').
בשוק החוב האמריקאי, תשואות האג"ח הממשלתיות עולות קלות הבוקר. התשואה ל-10 שנים נסחרת סביב 4.24% והתשואה לשנתיים עומדת על 4.45%.
בשוק הפורקס העולמי, הבוקר הדולר נחלש קלות מול שאר מטבעות העולם. סיכוייו הגדלים של דונלד טראמפ להיבחר לנשיאות ארה"ב חיזקו לאחרונה את הדולר, כשאנליסטים צופים שהוא יגביל את היבוא לארה"ב ויקיים מדיניות של העדפת ייצור מקומי. בחירתה של קמלה האריס כמועמדת הדמוקרטית איזנה את הנהירה לדולר.
הין היפני מתחזק הבוקר (ד') לרמה של 154 ין לדולר. התחזקות הין נמשכת מספר ימים לאור הציפיות, או החשש, שהבנק המרכזי של יפן יתערב במסחר במטבע.
בשוק הסחורות, הנפט נסחר הבוקר בעליות קלות כאשר מחירה של חבית נע סביב 77.2 דולר לנפט אמריקאי ו-81.2 דולר לנפט מסוג ברנט.
עפר קליין, ראש אגף כלכלה ומחקר בהראל, צופה שגם השבוע הריביות בעולם ימשיכו לרדת ולא בפעם האחרונה. "אנו מצפים להפחתת ריבית נוספת של הבנק המרכזי בקנדה שתתקיים היום (ד') בשעה 16:45 שעון ישראל, לאור המשך הירידה באינפלציה ל-2.7% ביוני. גם בסין הבנק המרכזי הפחית שוב את הריבית השבוע בשל הנתונים החלשים. באירופה להערכתנו, לאור הקשיים של מספר כלכלות מרכזיות בגוש (ובמיוחד גרמניה), סיכויים גבוהים שנראה לפחות הפחתה אחת נוספת של רבע נקודת אחוז עוד השנה, אולי אף בהחלטה הבאה בספטמבר".
אוקטאי קברק, אסטרטג מוצר בחברת ההשקעות Leverage Shares, מעריך כי רוטציה בשוק המניות האמריקאי תיטיב עם מגזרי הפיננסיים והצריכה הפרטית:
"הרוטציה תבשיל רק אם יחלו הורדות הריבית, השוק מתמחר ניצחון של טראמפ, ומלחמות הסחר עשויות לפגוע בכלכלה העולמית. בשוק המניות, אנחנו עדים לתהליך של מעבר הון ממניות טכנולוגיה מנופחות למניות קטנות (small-cap) וחברות שחותרות לרווחיות. חברות קטנות מושפעות יותר מעלויות האשראי, והאינפלציה המתמתנת מחזקת את הסבירות להפחתות ריבית, ואלה הן חדשות טובות לחברות קטנות שזקוקות לאשראי גבוה.
"עם זאת, הזינוק שראינו בשבוע שעבר במניות הללו הינו לפי שעה תולדה של מומנטום בשוק ולא שינוי מהותי בנתונים הפונדמנטליים של החברות הללו, ולאור החשש מהאטה בצמיחה הכלכלית, ייתכן כי נראה את המומנטום הזה דועך, מאחר שחברות קטנות מושפעות באופן חזק יותר מתנאי המקרו הכלכליים.
"אם אכן "הרוטציה" תתממש, הדבר עשוי להיטיב עם מגזרים כמו שירותים פיננסיים ומוצרי מותרות, מאחר שעלויות אשראי נמוכות יותר עשויות לעודד עסקים קטנים לקחת יותר הלוואות ולעודד צרכנים להוציא יותר על מוצרי מותרות.
"בגזרה הפוליטית, על רקע הטלטלה במפלגה הדמוקרטית והסבירות ההולכת וגוברת שג'ו ביידן יפרוש ויוחלף על ידי קמלה האריס, האפשרות כי טראמפ ינצח הולכת וגוברת, ובשוק רואים זאת בחיוב, על רקע כהונתו הראשונה, שהתאפיינה בדה-רגולציה, קיצוצי מיסים וגידול בהוצאה הפיסקאלית. מדיניות כזו עשויה להיטיב עם מגזרי הטכנולוגיה, שירותים פיננסיים, תעשייה ואנרגיה.
"ככלל, לבחירות בארה"ב עשויות להיות השלכות משמעותיות על הכלכלה העולמית, בייחוד על רקע החשש מהתגברות מלחמות הסחר בין המעצמות, דבר שעשוי לפגוע בצמיחה העולמית".
כתבות
ני"ע
